过去两三百年以来,人类社会发生了翻天覆地的变化。自从出现了股份制,有了股份公司,有了资本市场以来,人类就像踏上风火轮一样快速发展起来。工业革命开始后,先是英国发展,然后整个欧洲发展,再到美国发展,亚洲发展,最后全世界经济都快速发展起来,积累了大量的财富,也积累了大量的剩余资本。由于货币市场和资本市场出现,很多人在股市中赚了大钱,他们的资本、货币越来越多,越来越庞大,它们要流到哪儿？在什么时间流出去？这对全世界来讲都非常重要。
可以想象,这大量的资金流进楼市,楼市就会涨；流进股市,股市就会涨；买了黄金,黄金就会涨；买进欧元,欧元就会涨。就因为这些钱的规模太庞大了,从股市中赚钱太容易了,从石油行业赚钱也太容易了,比如买一桶石油存起来,等油价涨得很高时再去卖就可以大赚一笔。这么多的钱究竟流向何方呢？据不完全统计,全世界富余的钱有10万亿美元之多。10万亿美元现在合人民币近70万亿,相当于中国GDP的两三倍之多。那这些钱放到哪儿更安全？放到什么样的地方既能让人放心,又能让它增值呢？我们说,这么多的钱要放到一个既安全又可以投资的地方,应该具备三个条件。
第一,规模足够大。比如说,美元的规模有多大？世界各国都拥有它。比如说石油,全世界有多少油田？它的规模足够大吗？因为钱太多,10万亿美元流到哪儿去？规模够大吗？进得去还是进不去？这一点非常重要。对于庞大资金而言,一定要规模足够大,能够容得下它们。
第二,价位足够低。也就是说,价格要便宜。要是贵了,都涨到天价了,谁还买？投资就要在低价买东西,毕竟投资就是想赚钱,赚不到钱的地方谁去？ 第三,流通性足够好。这么大量的资金可以进入,也可以赚钱,但是如果流通性不好,进得去出不来,那谁还敢进呢。
我们想一下,这个世界上有什么样的商品,什么样的货币,能够具备这三个条件呢？第一规模足够大,第二价位足够低,第三流通性足够好。
站在21世纪初这个时点,当美国经济问题初露端倪的时候,全世界庞大的资金都开始思考这个问题。
那么,黄金的价格低不低？石油的价格低不低？欧元的价格低不低？符合这三个条件的地方,我们满世界地去找,突然发现这三种东西是可以大量投资的。
2000年4月14日,美国发生高科技股灾,纳斯达克指数暴跌,从5 000多点一口气向下跌到了1 300点,哀鸿遍野。美国股市暴跌,美国经济出现问题。在21世纪初的时候,黄金价格260美元了,过了新千年以后,金价往下跌；再看美元对欧元汇率,已经降到1.1以下。刚发行欧元的时候,是1.1美元才能换1欧元,欧元贵美元便宜。由于美国一直用各种方式打压欧元,到2000年的时候欧元已经非常低了,不到1美元就可以换1欧元。再看石油,当时原油价格是20美元一桶。
大家看,黄金规模足够大,价格足够低,可以进可以出；欧元规模足够大,那么多国家用它,价格足够低,可退可出；石油也很便宜,20美元一桶。所以,这三个领域就构成世界上10万亿美元资金出入的场所。一部分买进黄金,一部分进入石油,还有一部分流进了欧元。大家看,黄金价格涨了吗？欧元升值了吗？石油价格涨了吗？都在涨。为什么会产生这种现象？为什么这么多钱都挤进这三个领域来了,特别是投入到黄金市场来了呢？主要是人们不再相信美元了。美国问题太多了,2000年美国高科技
股票暴跌,2001年"9·11"纽约世贸大厦被炸,从此以后,美国经济开始往下走。当美国总统布什从克林顿手中接过这一棒时,美国经济就开始一直向下。